브리지워터 어소시에이츠

Bridgewater Associates, LP

브리지워터는 경제의 인과관계를 원칙과 시스템으로 정리한 글로벌 매크로 기관입니다. 현재 공시는 레이 달리오 개인 계좌가 아니라 승계를 마친 조직의 제한된 미국 증권 창구입니다.

레이 달리오 · 글로벌 매크로 · CIK 0001350694

총 보유 가치: $16.2B; 13F 공시 평가액
보유 가치 증감: -1.2%; 전분기 대비
보유 종목 수: 696개; 상위 50개 제공

레이 달리오 · 투자 이야기

직관을 원칙으로 만들었지만, 13F는 매크로 그림의 한 조각뿐입니다.

달리오는 작은 아파트에서 브리지워터를 시작해 판단을 반복 가능한 원칙과 시스템으로 바꾸는 조직을 만들었습니다. 이 접근은 경제 변수 사이의 인과관계와 분산을 함께 보려는 방식으로 볼 수 있습니다. 13F에서는 주식·ETF 구성을 읽되 채권·통화·파생상품과 현재의 실제 의사결정자는 13F만으로는 확인할 수 없으며 제출자는 브리지워터입니다.

+ 포트폴리오 읽는 관점과 출처 참고자료

01 · 투자 접근

경제와 시장을 움직이는 인과관계를 구조적으로 검토합니다.
서로 다른 환경에 대비하도록 위험을 분산합니다.

02 · 포트폴리오 읽는 관점

공시된 ETF와 주식은 어떤 지역·산업 위험을 나누고 있나요?
13F 밖의 채권·통화 포지션을 근거 없이 추측하고 있지는 않나요?

브리지워터 · 창업자 소개 ↗브리지워터 · 리더십 승계 완료 ↗

달리오는 브리지워터의 창업자입니다. 경영·투자 역할의 승계 이후 공시도 기관 단위로 연결하며 달리오 개인의 매매로 표시하지 않습니다.

보유 종목

평가액 상위 50개 · 전체 보유 가치의 66.2%

50개

1
IVV
확대
+10.1%
ISHARES CORE S&P 500 ETF
ISHARES CORE S&P 500 ETF
확대
+10.1%
201.3만주· +18.5만주
$897M
비중 5.6% · 201.3만주
5.6%· +0.97%p
2
IEMG
확대
+0.4%
ISHARES CORE MSCI EMERGING
ISHARES CORE MSCI EMERGING
확대
+0.4%
1793.3만주· +7만주
$884M
비중 5.52% · 1793.3만주
5.52%· +0.15%p
3
PG
축소
-6.6%
PROCTER & GAMBLE CO/THE
PROCTER & GAMBLE CO/THE
축소
-6.6%
461.6만주· -32.9만주
$700M
비중 4.37% · 461.6만주
4.37%· -0.16%p
4
JNJ
축소
-11.3%
JOHNSON & JOHNSON
JOHNSON & JOHNSON
축소
-11.3%
318.1만주· -40.6만주
$527M
비중 3.29% · 318.1만주
3.29%· -0.14%p
5
KO
확대
+0.9%
COCA-COLA CO/THE
COCA-COLA CO/THE
확대
+0.9%
821.5만주· +7만주
$495M
비중 3.09% · 821.5만주
3.09%· -0.03%p
6
PEP
축소
-8.6%
PEPSICO INC
PEPSICO INC
축소
-8.6%
256.7만주· -24.1만주
$475M
비중 2.97% · 256.7만주
2.97%· -0.19%p
7
SPY
축소
-16%
SS SPDR S&P 500 ETF TRUST-US
SS SPDR S&P 500 ETF TRUST-US
축소
-16%
103.6만주· -19.7만주
$459M
비중 2.87% · 103.6만주
2.87%· -0.25%p
8
COST
축소
-6.2%
COSTCO WHOLESALE CORP
COSTCO WHOLESALE CORP
축소
-6.2%
80.8만주· -5.4만주
$435M
비중 2.71% · 80.8만주
2.71%· +0.08%p
9
MCD
축소
-7.8%
MCDONALD'S CORP
MCDONALD'S CORP
축소
-7.8%
141.9만주· -11.9만주
$423M
비중 2.64% · 141.9만주
2.64%· -0.01%p
10
WMT
축소
-4%
WALMART INC
WALMART INC
축소
-4%
256.3만주· -10.7만주
$403M
비중 2.51% · 256.3만주
2.51%· +0.09%p
11
VWO
축소
-7.3%
VANGUARD FTSE EMERGING MARKE
VANGUARD FTSE EMERGING MARKE
축소
-7.3%
784.9만주· -62.3만주
$319M
비중 1.99% · 784.9만주
1.99%· -0.12%p
12
SBUX
확대
+9.2%
STARBUCKS CORP
STARBUCKS CORP
확대
+9.2%
271.7만주· +22.9만주
$269M
비중 1.68% · 271.7만주
1.68%· +0.08%p
13
V
확대
+2.7%
VISA INC-CLASS A SHARES
VISA INC-CLASS A SHARES
확대
+2.7%
101.8만주· +2.7만주
$242M
비중 1.51% · 101.8만주
1.51%· +0.13%p
14
GOOGL
축소
-15.1%
ALPHABET INC
ALPHABET INC
축소
-15.1%
196만주· -34.8만주
$235M
비중 1.46% · 196만주
1.46%· -0.01%p
15
ABT
축소
-15.6%
ABBOTT LABORATORIES
ABBOTT LABORATORIES
축소
-15.6%
182.3만주· -33.6만주
$199M
비중 1.24% · 182.3만주
1.24%· -0.11%p
16
PDD
확대
+27.5%
PDD HOLDINGS INC
PDD HOLDINGS INC
확대
+27.5%
273.2만주· +58.9만주
$189M
비중 1.18% · 273.2만주
1.18%· +0.18%p
17
CVS
확대
+8.6%
CVS HEALTH CORP
CVS HEALTH CORP
확대
+8.6%
268.6만주· +21.3만주
$186M
비중 1.16% · 268.6만주
1.16%· +0.03%p
18
MDLZ
확대
+7.7%
MONDELEZ INTERNATIONAL INC-A
MONDELEZ INTERNATIONAL INC-A
확대
+7.7%
240.6만주· +17.2만주
$176M
비중 1.1% · 240.6만주
1.1%· +0.14%p
19
MRK
확대
+49.1%
MERCK & CO. INC.
MERCK & CO. INC.
확대
+49.1%
136.1만주· +44.8만주
$157M
비중 0.98% · 136.1만주
0.98%· +0.38%p
20
META
축소
-46.3%
META PLATFORMS INC
META PLATFORMS INC
축소
-46.3%
53.8만주· -46.4만주
$154M
비중 0.96% · 53.8만주
0.96%· -0.35%p
21
CMG
축소
-4.6%
CHIPOTLE MEXICAN GRILL INC
CHIPOTLE MEXICAN GRILL INC
축소
-4.6%
6.7만주· -3.3천주
$144M
비중 0.9% · 6.7만주
0.9%· +0.16%p
22
ISRG
축소
-21.4%
INTUITIVE SURGICAL INC
INTUITIVE SURGICAL INC
축소
-21.4%
41만주· -11.2만주
$140M
비중 0.88% · 41만주
0.88%· +0.05%p
23
MBB
축소
-1.2%
ISHARES MBS ETF
ISHARES MBS ETF
축소
-1.2%
145.4만주· -1.8만주
$136M
비중 0.85% · 145.4만주
0.85%· -0.01%p
24
CL
축소
-3.8%
COLGATE-PALMOLIVE CO
COLGATE-PALMOLIVE CO
축소
-3.8%
164만주· -6.4만주
$126M
비중 0.79% · 164만주
0.79%· -0%p
25
MCK
확대
+4.6%
MCKESSON CORP
MCKESSON CORP
확대
+4.6%
29.3만주· +1.3만주
$125M
비중 0.78% · 29.3만주
0.78%· +0.17%p
26
SYK
축소
-8.9%
STRYKER CORP
STRYKER CORP
축소
-8.9%
38.6만주· -3.7만주
$118M
비중 0.73% · 38.6만주
0.73%· -0.01%p
27
BKNG
확대
+3.7%
BOOKING HOLDINGS INC
BOOKING HOLDINGS INC
확대
+3.7%
4.3만주· +1.5천주
$116M
비중 0.73% · 4.3만주
0.73%· +0.05%p
28
MNST
확대
+2.8%
MONSTER BEVERAGE CORP
MONSTER BEVERAGE CORP
확대
+2.8%
190.5만주· +5.1만주
$109M
비중 0.68% · 190.5만주
0.68%· +0.07%p
29
LQD
확대
+0.1%
ISHR IBX USD INVGD CB ETF-UI
ISHR IBX USD INVGD CB ETF-UI
확대
+0.1%
97만주· +1.4천주
$105M
비중 0.65% · 97만주
0.65%· +0%p
30
PYPL
축소
-3.3%
PAYPAL HOLDINGS INC
PAYPAL HOLDINGS INC
축소
-3.3%
150.2만주· -5.1만주
$100M
비중 0.63% · 150.2만주
0.63%· -0.1%p

SEC 13F · 분기 말 보유 내역으로, 현재 보유 현황이나 실제 거래 시점과는 차이가 있습니다.