브리지워터 어소시에이츠

Bridgewater Associates, LP

브리지워터는 경제의 인과관계를 원칙과 시스템으로 정리한 글로벌 매크로 기관입니다. 현재 공시는 레이 달리오 개인 계좌가 아니라 승계를 마친 조직의 제한된 미국 증권 창구입니다.

레이 달리오 · 글로벌 매크로 · CIK 0001350694

총 보유 가치: $17.9B; 13F 공시 평가액
보유 가치 증감: +8%; 전분기 대비
보유 종목 수: 742개; 상위 50개 제공

레이 달리오 · 투자 이야기

직관을 원칙으로 만들었지만, 13F는 매크로 그림의 한 조각뿐입니다.

달리오는 작은 아파트에서 브리지워터를 시작해 판단을 반복 가능한 원칙과 시스템으로 바꾸는 조직을 만들었습니다. 이 접근은 경제 변수 사이의 인과관계와 분산을 함께 보려는 방식으로 볼 수 있습니다. 13F에서는 주식·ETF 구성을 읽되 채권·통화·파생상품과 현재의 실제 의사결정자는 13F만으로는 확인할 수 없으며 제출자는 브리지워터입니다.

+ 포트폴리오 읽는 관점과 출처 참고자료

01 · 투자 접근

경제와 시장을 움직이는 인과관계를 구조적으로 검토합니다.
서로 다른 환경에 대비하도록 위험을 분산합니다.

02 · 포트폴리오 읽는 관점

공시된 ETF와 주식은 어떤 지역·산업 위험을 나누고 있나요?
13F 밖의 채권·통화 포지션을 근거 없이 추측하고 있지는 않나요?

브리지워터 · 창업자 소개 ↗브리지워터 · 리더십 승계 완료 ↗

달리오는 브리지워터의 창업자입니다. 경영·투자 역할의 승계 이후 공시도 기관 단위로 연결하며 달리오 개인의 매매로 표시하지 않습니다.

보유 종목

평가액 상위 50개 · 전체 보유 가치의 63.9%

50개

1
IVV
확대
+3.8%
ISHARES CORE S&P 500 ETF
ISHARES CORE S&P 500 ETF
확대
+3.8%
212.2만주· +7.8만주
$1.01B
비중 5.76% · 212.2만주
5.76%· +0.38%p
2
IEMG
축소
-2.6%
ISHARES CORE MSCI EMERGING
ISHARES CORE MSCI EMERGING
축소
-2.6%
1869.3만주· -49.2만주
$945M
비중 5.37% · 1869.3만주
5.37%· -0.22%p
3
PG
축소
-3.3%
PROCTER & GAMBLE CO/THE
PROCTER & GAMBLE CO/THE
축소
-3.3%
464.4만주· -15.7만주
$680M
비중 3.87% · 464.4만주
3.87%· -0.42%p
4
KO
축소
-11%
COCA-COLA CO/THE
COCA-COLA CO/THE
축소
-11%
800.3만주· -99.3만주
$472M
비중 2.68% · 800.3만주
2.68%· -0.41%p
5
COST
축소
-17%
COSTCO WHOLESALE CORP
COSTCO WHOLESALE CORP
축소
-17%
68.8만주· -14.1만주
$454M
비중 2.58% · 68.8만주
2.58%· -0.29%p
6
JNJ
확대
+1.8%
JOHNSON & JOHNSON
JOHNSON & JOHNSON
확대
+1.8%
277.5만주· +5만주
$435M
비중 2.47% · 277.5만주
2.47%· -0.13%p
7
PEP
축소
-8.9%
PEPSICO INC
PEPSICO INC
축소
-8.9%
244.2만주· -23.8만주
$415M
비중 2.36% · 244.2만주
2.36%· -0.43%p
8
MCD
축소
-8.5%
MCDONALD'S CORP
MCDONALD'S CORP
축소
-8.5%
135.6만주· -12.6만주
$402M
비중 2.29% · 135.6만주
2.29%· -0.11%p
9
WMT
축소
-5.5%
WALMART INC
WALMART INC
축소
-5.5%
254.4만주· -14.8만주
$401M
비중 2.28% · 254.4만주
2.28%· -0.36%p
10
SPY
축소
-17.3%
SS SPDR S&P 500 ETF TRUST-US
SS SPDR S&P 500 ETF TRUST-US
축소
-17.3%
82.3만주· -17.3만주
$391M
비중 2.22% · 82.3만주
2.22%· -0.39%p
11
PDD
축소
-10.1%
PDD HOLDINGS INC
PDD HOLDINGS INC
축소
-10.1%
243.7만주· -27.2만주
$357M
비중 2.03% · 243.7만주
2.03%· +0.4%p
12
GOOGL
확대
+29.5%
ALPHABET INC
ALPHABET INC
확대
+29.5%
204.4만주· +46.6만주
$286M
비중 1.62% · 204.4만주
1.62%· +0.36%p
13
V
확대
+28%
VISA INC-CLASS A SHARES
VISA INC-CLASS A SHARES
확대
+28%
108.6만주· +23.7만주
$283M
비중 1.61% · 108.6만주
1.61%· +0.41%p
14
CVS
확대
+5.7%
CVS HEALTH CORP
CVS HEALTH CORP
확대
+5.7%
305.4만주· +16.4만주
$241M
비중 1.37% · 305.4만주
1.37%· +0.13%p
15
META
확대
+7.1%
META PLATFORMS INC
META PLATFORMS INC
확대
+7.1%
66.6만주· +4.4만주
$236M
비중 1.34% · 66.6만주
1.34%· +0.2%p
16
SBUX
축소
-4.4%
STARBUCKS CORP
STARBUCKS CORP
축소
-4.4%
241.9만주· -11.1만주
$232M
비중 1.32% · 241.9만주
1.32%· -0.1%p
17
VWO
축소
-10%
VANGUARD FTSE EMERGING MARKE
VANGUARD FTSE EMERGING MARKE
축소
-10%
537.2만주· -60만주
$221M
비중 1.26% · 537.2만주
1.26%· -0.18%p
18
MRK
확대
+20.6%
MERCK & CO. INC.
MERCK & CO. INC.
확대
+20.6%
195.7만주· +33.4만주
$213M
비중 1.21% · 195.7만주
1.21%· +0.19%p
19
ABT
축소
-8.5%
ABBOTT LABORATORIES
ABBOTT LABORATORIES
축소
-8.5%
189.7만주· -17.7만주
$209M
비중 1.19% · 189.7만주
1.19%· -0.04%p
20
LLY
확대
+412.5%
ELI LILLY & CO
ELI LILLY & CO
확대
+412.5%
31.8만주· +25.6만주
$185M
비중 1.05% · 31.8만주
1.05%· +0.85%p
21
MDLZ
축소
-1.3%
MONDELEZ INTERNATIONAL INC-A
MONDELEZ INTERNATIONAL INC-A
축소
-1.3%
242.5만주· -3.2만주
$176M
비중 1% · 242.5만주
1%· -0.05%p
22
CMCSA
확대
+72.6%
COMCAST CORP-CLASS A
COMCAST CORP-CLASS A
확대
+72.6%
394.4만주· +165.8만주
$173M
비중 0.98% · 394.4만주
0.98%· +0.36%p
23
MCK
확대
+2%
MCKESSON CORP
MCKESSON CORP
확대
+2%
33.5만주· +6.6천주
$155M
비중 0.88% · 33.5만주
0.88%· +0.01%p
24
ISRG
축소
-17.2%
INTUITIVE SURGICAL INC
INTUITIVE SURGICAL INC
축소
-17.2%
41.9만주· -8.7만주
$141M
비중 0.8% · 41.9만주
0.8%· -0.1%p
25
MBB
축소
-2%
ISHARES MBS ETF
ISHARES MBS ETF
축소
-2%
145.2만주· -3만주
$137M
비중 0.78% · 145.2만주
0.78%· -0.03%p
26
NVDA
확대
+458.1%
NVIDIA CORP
NVIDIA CORP
확대
+458.1%
26.8만주· +22만주
$133M
비중 0.76% · 26.8만주
0.76%· +0.63%p
27
BKNG
축소
-6.3%
BOOKING HOLDINGS INC
BOOKING HOLDINGS INC
축소
-6.3%
3.7만주· -2.5천주
$130M
비중 0.74% · 3.7만주
0.74%· -0%p
28
CMG
축소
-27.4%
CHIPOTLE MEXICAN GRILL INC
CHIPOTLE MEXICAN GRILL INC
축소
-27.4%
5.4만주· -2만주
$124M
비중 0.7% · 5.4만주
0.7%· -0.13%p
29
CL
축소
-9%
COLGATE-PALMOLIVE CO
COLGATE-PALMOLIVE CO
축소
-9%
154.7만주· -15.3만주
$123M
비중 0.7% · 154.7만주
0.7%· -0.04%p
30
SYK
축소
-2%
STRYKER CORP
STRYKER CORP
축소
-2%
40.5만주· -8.5천주
$121M
비중 0.69% · 40.5만주
0.69%· -0%p

SEC 13F · 분기 말 보유 내역으로, 현재 보유 현황이나 실제 거래 시점과는 차이가 있습니다.