브리지워터 어소시에이츠

Bridgewater Associates, LP

브리지워터는 경제의 인과관계를 원칙과 시스템으로 정리한 글로벌 매크로 기관입니다. 현재 공시는 레이 달리오 개인 계좌가 아니라 승계를 마친 조직의 제한된 미국 증권 창구입니다.

레이 달리오 · 글로벌 매크로 · CIK 0001350694

총 보유 가치: $22.4B; 13F 공시 평가액
보유 가치 증감: -18.3%; 전분기 대비
보유 종목 수: 993개; 상위 50개 제공

레이 달리오 · 투자 이야기

직관을 원칙으로 만들었지만, 13F는 매크로 그림의 한 조각뿐입니다.

달리오는 작은 아파트에서 브리지워터를 시작해 판단을 반복 가능한 원칙과 시스템으로 바꾸는 조직을 만들었습니다. 이 접근은 경제 변수 사이의 인과관계와 분산을 함께 보려는 방식으로 볼 수 있습니다. 13F에서는 주식·ETF 구성을 읽되 채권·통화·파생상품과 현재의 실제 의사결정자는 13F만으로는 확인할 수 없으며 제출자는 브리지워터입니다.

+ 포트폴리오 읽는 관점과 출처 참고자료

01 · 투자 접근

경제와 시장을 움직이는 인과관계를 구조적으로 검토합니다.
서로 다른 환경에 대비하도록 위험을 분산합니다.

02 · 포트폴리오 읽는 관점

공시된 ETF와 주식은 어떤 지역·산업 위험을 나누고 있나요?
13F 밖의 채권·통화 포지션을 근거 없이 추측하고 있지는 않나요?

브리지워터 · 창업자 소개 ↗브리지워터 · 리더십 승계 완료 ↗

달리오는 브리지워터의 창업자입니다. 경영·투자 역할의 승계 이후 공시도 기관 단위로 연결하며 달리오 개인의 매매로 표시하지 않습니다.

보유 종목

평가액 상위 50개 · 전체 보유 가치의 65.1%

50개

1
SPY
축소
-2%
SS SPDR S&P 500 ETF TRUST-US
SS SPDR S&P 500 ETF TRUST-US
축소
-2%
436.5만주· -9.1만주
$2.84B
비중 13.1% · 436.5만주
13.1%· +1.51%p
2
IVV
축소
-36%
ISHARES CORE S&P 500 ETF
ISHARES CORE S&P 500 ETF
축소
-36%
267.9만주· -150.7만주
$1.75B
비중 8.07% · 267.9만주
8.07%· -2.86%p
3
AMZN
확대
+125.3%
AMAZON COM INC
AMAZON COM INC
확대
+125.3%
438.9만주· +244만주
$914M
비중 4.22% · 438.9만주
4.22%· +2.5%p
4
NVDA
확대
+21.4%
NVIDIA CORP
NVIDIA CORP
확대
+21.4%
469.3만주· +82.8만주
$818M
비중 3.78% · 469.3만주
3.78%· +1.03%p
5
GOOGL
확대
+25.6%
ALPHABET INC
ALPHABET INC
확대
+25.6%
199.8만주· +40.7만주
$574M
비중 2.65% · 199.8만주
2.65%· +0.75%p
6
AVGO
확대
+57.4%
BROADCOM INC
BROADCOM INC
확대
+57.4%
183.5만주· +67만주
$568M
비중 2.62% · 183.5만주
2.62%· +1.08%p
7
MU
확대
+65.9%
MICRON TECHNOLOGY INC
MICRON TECHNOLOGY INC
확대
+65.9%
147.6만주· +58.6만주
$499M
비중 2.3% · 147.6만주
2.3%· +1.33%p
8
MSFT
확대
+10.3%
MICROSOFT CORP
MICROSOFT CORP
확대
+10.3%
108.5만주· +10.1만주
$402M
비중 1.85% · 108.5만주
1.85%· +0.04%p
9
GEV
축소
-34.7%
GE VERNOVA INC
GE VERNOVA INC
축소
-34.7%
43.5만주· -23.1만주
$380M
비중 1.75% · 43.5만주
1.75%· +0.09%p
10
TSM
신규
TAIWAN SEMICONDUCTOR MFG CO LTD
TAIWAN SEMICONDUCTOR MFG CO LTD
신규
107.7만주· +107.7만주
$364M
비중 1.68% · 107.7만주
1.68%· +1.68%p
11
LRCX
축소
-48.3%
LAM RESEARCH CORP
LAM RESEARCH CORP
축소
-48.3%
157.1만주· -147만주
$336M
비중 1.55% · 157.1만주
1.55%· -0.44%p
12
AMD
축소
-22%
ADVANCED MICRO DEVICES
ADVANCED MICRO DEVICES
축소
-22%
129.3만주· -36.4만주
$263M
비중 1.21% · 129.3만주
1.21%· -0.14%p
13
NEM
확대
+0.3%
NEWMONT CORP
NEWMONT CORP
확대
+0.3%
231.7만주· +7.7천주
$251M
비중 1.16% · 231.7만주
1.16%· +0.28%p
14
ORCL
축소
-15%
ORACLE CORP
ORACLE CORP
축소
-15%
159.2만주· -28.1만주
$234M
비중 1.08% · 159.2만주
1.08%· -0.31%p
15
EWY
축소
-14.8%
ISHARES MSCI SOUTH KOREA ETF
ISHARES MSCI SOUTH KOREA ETF
축소
-14.8%
176.6만주· -30.6만주
$217M
비중 1% · 176.6만주
1%· +0.23%p
16
MRVL
확대
+97.4%
MARVELL TECHNOLOGY INC
MARVELL TECHNOLOGY INC
확대
+97.4%
194.9만주· +96.2만주
$193M
비중 0.89% · 194.9만주
0.89%· +0.57%p
17
AMAT
확대
+17.2%
APPLIED MATERIALS INC
APPLIED MATERIALS INC
확대
+17.2%
56만주· +8.2만주
$191M
비중 0.88% · 56만주
0.88%· +0.41%p
18
JNJ
축소
-47%
JOHNSON & JOHNSON
JOHNSON & JOHNSON
축소
-47%
69.7만주· -61.7만주
$170M
비중 0.79% · 69.7만주
0.79%· -0.25%p
19
META
확대
+30.4%
META PLATFORMS INC
META PLATFORMS INC
확대
+30.4%
29.2만주· +6.8만주
$167M
비중 0.77% · 29.2만주
0.77%· +0.21%p
20
ANET
확대
+0%
ARISTA NETWORKS INC
ARISTA NETWORKS INC
확대
+0%
133만주· +649주
$163M
비중 0.75% · 133만주
0.75%· +0.09%p
21
KLAC
확대
+38.7%
KLA CORP
KLA CORP
확대
+38.7%
10.9만주· +3만주
$160M
비중 0.74% · 10.9만주
0.74%· +0.38%p
22
CLS
확대
+53.8%
CELESTICA INC
CELESTICA INC
확대
+53.8%
52.6만주· +18.4만주
$148M
비중 0.68% · 52.6만주
0.68%· +0.3%p
23
VWO
확대
+4.5%
VANGUARD FTSE EMERGING MARKE
VANGUARD FTSE EMERGING MARKE
확대
+4.5%
272.2만주· +11.7만주
$147M
비중 0.68% · 272.2만주
0.68%· +0.14%p
24
AAPL
확대
+94.7%
APPLE INC
APPLE INC
확대
+94.7%
56.3만주· +27.4만주
$143M
비중 0.66% · 56.3만주
0.66%· +0.36%p
25
UNP
확대
+877.5%
UNION PACIFIC CORP
UNION PACIFIC CORP
확대
+877.5%
53.3만주· +47.8만주
$129M
비중 0.6% · 53.3만주
0.6%· +0.55%p
26
MBB
축소
-1.1%
ISHARES MBS ETF
ISHARES MBS ETF
축소
-1.1%
136만주· -1.5만주
$129M
비중 0.6% · 136만주
0.6%· +0.1%p
27
STX
확대
+17.6%
SEAGATE TECHNOLOGY HOLDINGS
SEAGATE TECHNOLOGY HOLDINGS
확대
+17.6%
32.9만주· +4.9만주
$129M
비중 0.59% · 32.9만주
0.59%· +0.3%p
28
B
확대
+23.8%
BARRICK MINING CORP
BARRICK MINING CORP
확대
+23.8%
307.9만주· +59.3만주
$126M
비중 0.58% · 307.9만주
0.58%· +0.17%p
29
ASML
확대
+7.1%
ASML HOLDING NV-NY REG SHS
ASML HOLDING NV-NY REG SHS
확대
+7.1%
9.2만주· +6.1천주
$122M
비중 0.56% · 9.2만주
0.56%· +0.21%p
30
FIX
확대
+26.8%
COMFORT SYSTEMS USA INC
COMFORT SYSTEMS USA INC
확대
+26.8%
8.6만주· +1.8만주
$119M
비중 0.55% · 8.6만주
0.55%· +0.31%p

SEC 13F · 분기 말 보유 내역으로, 현재 보유 현황이나 실제 거래 시점과는 차이가 있습니다.